一季度全國綠色貸款保持高速增長。中國人民銀行近日發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，今年一季度末，我國本外幣綠色貸款余額18.07萬億元，同比增長38.6%。綠色發(fā)展離不開綠色金融，央地有關各方凝聚金融資源，持續(xù)助力經(jīng)濟低碳轉(zhuǎn)型，綠色低碳相關產(chǎn)業(yè)呈現(xiàn)出較為強勁的發(fā)展態(tài)勢。

一季度綠色貸款高速增長

何為綠色貸款?即金融機構(gòu)為支持環(huán)境改善、應對氣候變化和資源節(jié)約高效利用等經(jīng)濟活動，發(fā)放給企(事)業(yè)法人、國家規(guī)定可以作為借款人的其他組織或個人，用于投向節(jié)能環(huán)保、清潔生產(chǎn)、清潔能源、生態(tài)環(huán)境、基礎設施綠色升級和綠色服務等領域的貸款。

我國綠色貸款持續(xù)保持高增長。中國人民銀行數(shù)據(jù)顯示，今年一季度末，我國本外幣綠色貸款余額18.07萬億元，同比增長38.6%，比上年末高5.6個百分點，高于各項貸款增速27.6個百分點，一季度增加2.05萬億元。其中，投向具有直接和間接碳減排效益項目的貸款分別為7.79萬億元和4.22萬億元，合計占綠色貸款的66.5%。

分用途看，基礎設施綠色升級產(chǎn)業(yè)、清潔能源產(chǎn)業(yè)和節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)貸款余額分別為8.27萬億元、4.74萬億元和2.32萬億元，同比分別增長31.3%、39.3%和58%。分行業(yè)看，電力、熱力、燃氣及水生產(chǎn)和供應業(yè)綠色貸款余額4.82萬億元，同比增長29.2%，一季度增加3427億元;交通運輸、倉儲和郵政業(yè)綠色貸款余額4.36萬億元，同比增長13.2%，一季度增加2334億元。

“一是政策引導的作用顯現(xiàn)。支持碳達峰碳中和專項貨幣政策工具引導之下，一季度清潔能源領域綠色貸款同比增幅39.3%，雙碳主題成為綠色信貸增量的重點。二是綠色信貸與穩(wěn)增長主題結(jié)合緊密，基礎設施綠色升級產(chǎn)業(yè)綠色信貸增幅31.3%。三是綠色信貸與產(chǎn)業(yè)生態(tài)化趨勢結(jié)合緊密。節(jié)能就環(huán)保產(chǎn)業(yè)綠色信貸增幅58%。四是綠色信貸與金融科技結(jié)合，創(chuàng)新更趨活躍。”中央財經(jīng)大學證券期貨研究所研究員、內(nèi)蒙古銀行研究發(fā)展部總經(jīng)理楊海平告訴中國商報記者。

綠色指數(shù)科技創(chuàng)始人張仕元對中國商報記者表示，一季度綠色貸款的亮點主要體現(xiàn)在增速上。“同比增長38.6%反映出綠色相關產(chǎn)業(yè)發(fā)展態(tài)勢良好，企業(yè)的貸款意愿強，并且得到了金融體系的有力支持。綠色貸款增速高于各項貸款增速27.6%，則進一步反映出實體產(chǎn)業(yè)向綠色發(fā)展轉(zhuǎn)型的趨勢逐步顯現(xiàn)，新冠肺炎疫情反復，實體經(jīng)濟受到一定沖擊，綠色低碳相關產(chǎn)業(yè)呈現(xiàn)出較為強勁的發(fā)展態(tài)勢，未來也有望引領經(jīng)濟企穩(wěn)回升。”

綠色貸款的亮點頻現(xiàn)背后折射經(jīng)濟哪些發(fā)展邏輯?張仕元認為，從綠色貸款余額的用途分布上來看，基礎設施綠色升級產(chǎn)業(yè)的金額最大，占比近一半，反映出當前綠色貸款主要的投向仍是基礎設施，一方面體現(xiàn)出基建投資呈綠色化趨勢，而不是在走“舊基建”的老路;另一方面，也反映出獲得綠色貸款的主力軍仍在基建行業(yè)，基建投資肩負穩(wěn)增長重任。

地方探索特色發(fā)展路

各地結(jié)合當?shù)靥攸c探索出了一條綠色金融發(fā)展之路，且成效顯著。

2021年以來，湖北累計發(fā)行綠色債券85只，融資金額926.8億元。今年一季度，湖北能源和三峽集團共發(fā)行綠色債務融資工具7只，融資金額164.2億元，其中3只為碳中和債。近日，湖北省出臺綠色金融創(chuàng)新發(fā)展實施意見，圍繞綠色信貸、綠色直接融資、綠色基金、碳金融等方面搭建綠色金融支持政策框架。

在湖南，截至4月末，湖南省綠色貸款余額已突破5000億元大關;全省金融機構(gòu)通過碳減排支持工具發(fā)放貸款56.2億元，通過煤炭專項再貸款發(fā)放貸款7.6億元。

在四川，截至一季度末，綠色貸款余額7817.7億元，同比增長38.97%，增速較上年同期提高14.14個百分點，高于2021年末全國綠色貸款同比增速7.15個百分點;轄內(nèi)金融機構(gòu)新發(fā)放碳減排貸款38.88億元，獲得碳減排支持工具政策資金23.33億元，帶動碳減排量約95.12萬噸，辦理“川碳快貼”60.24億元，對應年碳減排量127.67萬噸。

深圳金融機構(gòu)的綠色融資余額占比也顯著提升。截至一季度末，深圳綠色貸款余額5361.3億元，同比增長43.6%，增速較各項貸款高32.3個百分點，非金融企業(yè)銀行間市場綠色債券余額296.1億元，同比上升187%。今年一季度，深圳八家非金融企業(yè)在銀行間市場發(fā)行了11支綠色債券，金額65.6億元，同比上升100%。

“綠色信貸的高速增長既是政策引導的成果，也是商業(yè)銀行戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的成果。綠色信貸的高速增長反映出經(jīng)濟發(fā)展向綠色化聚焦的趨勢正在加快，商業(yè)銀行綠色化轉(zhuǎn)型的趨勢也在加快。”楊海平表示。

系列政策繼續(xù)發(fā)力

作為實現(xiàn)“雙碳”目標的重要一環(huán)，近年來，央地頻頻出臺相關政策推動綠色貸款發(fā)展。

央行針對新興的綠色產(chǎn)業(yè)，傳統(tǒng)高碳產(chǎn)業(yè)的綠色轉(zhuǎn)型都制定了相應的再貸款政策。“政策紅利正逐步傳導到實體產(chǎn)業(yè)，綠色貸款余額和增速的提升充分反映了這一趨勢。”張仕元表示，當前，我國正處在經(jīng)濟結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型的關鍵階段，綠色金融政策的出臺也需要審時度勢，因地制宜。

從地方上看，人民銀行成都分行5月7日消息，為進一步提升四川省綠色金融服務能力和質(zhì)效，優(yōu)化綠色金融工作機制，人民銀行成都分行將在全省組織開展綠色金融專項行動，聚焦綠色貸款、綠色工具、綠色債券“三大領域”，明確了綠色金融工具“三項目標”，力爭“川碳快貼”實現(xiàn)21個市(州)全覆蓋，碳減排支持工具實現(xiàn)21家全國性銀行機構(gòu)全覆蓋。

深圳通過聚焦新能源、節(jié)能環(huán)保、生態(tài)環(huán)境等綠色產(chǎn)業(yè)，初步構(gòu)建了以“碳減排”為核心的綠色金融體系，進一步擦亮了綠色金融改革創(chuàng)新試驗區(qū)的“金字招牌”。2021年6月，深圳下發(fā)了《關于加強深圳市銀行業(yè)綠色金融專營體系建設的指導意見(試行)》，并首批認定了工商銀行深圳市分行營業(yè)部、農(nóng)業(yè)銀行深圳龍崗支行等11家綠色金融專營機構(gòu)，進一步發(fā)揮了綠色金融機構(gòu)的示范效應。

不過，張仕元也指出，結(jié)合自身的發(fā)展規(guī)律，以及我國推動綠色金融落地實踐的政策，綠色低碳產(chǎn)業(yè)未來仍有很長的路要走。“綠色貸款的余額占社會融資總額的規(guī)模不到1/10，而我國實體經(jīng)濟中大部分產(chǎn)業(yè)都與‘雙碳’目標的實現(xiàn)有密切關系，反映出綠色貸款增量市場空間巨大，仍有很多與綠色低碳產(chǎn)業(yè)相關的企業(yè)(特別是民營企業(yè)、中小微企業(yè))在獲取綠色貸款方面仍有很大改善和待提高的空間。”

如何利用綠色金融壯大產(chǎn)業(yè)集群、發(fā)展特色經(jīng)濟?楊海平對記者表示，推進產(chǎn)業(yè)生態(tài)化、生態(tài)產(chǎn)業(yè)化，需要技術創(chuàng)新、商業(yè)模式的創(chuàng)新，其核心和實質(zhì)是生產(chǎn)要素的重組、重整。“例如，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的綠色化改造，其重點是通過重整重組，引入新的技術和工藝。再比如，生態(tài)的產(chǎn)業(yè)化，需要圍繞環(huán)境修復、節(jié)能降碳服務，引入新的技術打造新的商業(yè)模式。發(fā)展特色化的綠色產(chǎn)業(yè)，其核心是圍繞地區(qū)資源稟賦，推進產(chǎn)業(yè)引導、產(chǎn)業(yè)孵化金融服務。因而，對于下一步如何利用綠色金融壯大產(chǎn)業(yè)集群、發(fā)展特色經(jīng)濟，除了綠色信貸發(fā)力之外，要充分發(fā)揮綠色投行的作用。”

張仕元表示，未來，資本市場也需要進一步推出和完善對綠色產(chǎn)業(yè)發(fā)展的支持政策，引導和規(guī)范上市公司加強ESG信息披露，鼓勵和支持各類投資機構(gòu)對綠色低碳產(chǎn)業(yè)鏈公司的資產(chǎn)配置，營造對綠色低碳相關產(chǎn)業(yè)的投資生態(tài)，使相關產(chǎn)業(yè)集群的長期價值逐步通過資本市場被發(fā)現(xiàn)，以實現(xiàn)企業(yè)和投資者的雙贏。(秦楚翹 記者 彭婷婷)

關鍵詞： 綠色金融貸 經(jīng)濟低碳轉(zhuǎn)型 低碳發(fā)展 金融資源